Przynajmniej dwie trzecie funduszu (z wyłączeniem środków pieniężnych) inwestuje się w krótkoterminowe obligacje emitowane w EUR
przez rządy, agencje rządowe oraz przedsiębiorstwa z całego świata.
Fundusz cechuje średnia zapadalność nieprzekraczająca 3 lat, zaś
okres pozostały do terminu zapadalności żadnej obligacji nie przekroczy 5 lat. Oznacza to, że średni okres pozostały do terminu zapadalności obligacji znajdujących się w portfelu funduszu wynosi mniej niż 3
lata, zaś okres pozostały do terminu zapadalności każdej obligacji nie
będzie dłuższy niż 5 lat.
Fundusz koncentruje się na obligacjach, których spłata przypada za
mniej niż pięć lat. Takie obligacje zwykle oferują potencjał wyższych
stóp zwrotu niż instrumenty rynku pieniężnego i zdają się być mniej
ryzykowne niż obligacje bardziej długoterminowe.
Fundusz może też inwestować w pozostałe instrumenty finansowe oraz
utrzymywać salda środków pieniężnych na depozytach. Instrumenty
pochodne mogą być stosowane dla realizacji celu inwestycyjnego oraz
dla ograniczenia ryzyka bądź bardziej efektywnego zarządzania funduszem. Fundusz może korzystać z dźwigni finansowej i zajmować
krótkie pozycje.
